2023年中国润滑业现状分析_世界新消息

　　润滑业市场怎么样?润滑油是指涂在机器轴承等运动部分表面的油状液体，主要用于减少运动部件表面间的摩擦，同时起到冷却、密封、防腐、防锈、绝缘、功率传送、清洗杂质等的作用。润滑油是一种技术密集型产品，是复杂的碳氢化合物的混合物。

　　润滑油上游原料分为基础油和添加剂，基础油又分为矿物基础油，生物基础油、合成基础油，基础油最主要的厂商有美孚、壳牌、台塑、双龙等。润滑油下游产业分为汽车、工程机械、船舶、军工制造等，其中，交通领域是润滑油需求量最大的市场，交通用油需求领域包括汽油机油、柴油机油、摩托车及船舶等领域。

　　根据中研普华研究报告《2022-2027年中国润滑业供需趋势及投资风险研究报告》统计分析显示：

　　润滑油作为石油化工中一种重要的化工产品，产业链上游与石油化工息息相关。从全球及中国原油产量来看，在2011-2019年区间内，随着全球经济持续发展，石油需求持续增长，产量从40.09亿吨增长至2019年44.78亿吨，2020受全球疫情影响，部分企业开工率较低，整体产量下降，2021年随着原油价格高涨，加之需求工业需求回暖，虽然整体疫情仍未改善，但石油产量有所回升。就国内产量而言，我国是全球最主要的是由于消费国之一，整体产量稳步在2亿吨左右，消费量逐年增长，从2012年4.72亿吨增长至2020年消费量约为7.36亿吨，进口量逐年增长，依赖度持续加深。

　　从国内润滑油供给情况来看，近年来我国润滑业产量基本保持稳定。据统计，2021年我国润滑油产量为703.59万吨，同比增长0.5%。另外2021年我国润滑油添加剂产量为68.4万吨，同比下降6.6%;润滑油基础油产量约为891.51万吨，同比增长4.9%。从消费情况来看，我国润滑业近年来表观需求量保持稳定。据统计，2021年我国润滑油表观需求量为718.27万吨。

　　2021年，持续攀升的原油价格抬高了润滑油企业的成本，加之新能源汽车的市场渗透率快速提升，新能源汽车的电动机取代了传统燃油汽车的发动机，柴油机油需求下滑，汽油机油需求拉动效应较弱，润滑油供需增长动力不足，2021年润滑油产量、需求量同比增长率均低于1%。

　　2022年上半年，国内润滑业整体呈现利润收窄的走势，从原料生产企业、润滑油生产厂家、润滑油分装企业等各环节来看，润滑业在成本高企的状态下，整体利润出现不同程度的下滑。2022年上半年，原油呈现震荡上行的走势。2022年第二季度，原油整体波动区间在95-125美元/桶之间。与去年同期相比，整体运行区间上移。从同比来看，处于近三年同期高位。一季度，WTI期货均价为94.29美元/桶，二季度WTI均价涨至108.53美元/桶，环比上涨15.1%，同比上涨64.2%。

　　原油是炼油及化工的源头原料，原油价格的上涨，造成炼厂炼油成本增加，炼厂利润空间缩水。2022年整个润滑业从原材料到成品，利润空间严重缩水，原油功不可没。

　　润滑油的成本，包含基础油、添加剂、包装材料、生产设备折旧、储运成本等。2022年上半年，在基础油价格上涨、运输成本不断攀升等各种成本上涨的推动下，润滑油生产企业多次发出涨价函，但涨价的同时，工业润滑油企业及车用润滑油企业难以完全消化原材料价格上涨带来的影响，整个润滑油市场仍然出现了利润空间下调的趋势。整体来看，整个润滑业在下半年或将迎来利润自低位反弹的状态。

　　加快润滑油技术的发展和创新，需与时俱进。愈演愈烈的市场集中度，将淘汰一批市场薄弱、走低端生产的路线的企业。未来几年，随着国Ⅳ标准的全面实施，乘用汽车保有量的不断增长，建立一部机制完善的乘用车润滑油规则成为必然。随着润滑油在航空航天、高速铁路、远洋运输等领域高端技术应用水平的提升，对润滑油产品的技术和需求也会不断提升。我国润滑业正在步入崭新的发展阶段，结构调整、技术升级已成为整个行业面临的首要任务。另外，车市的不断加温及国内润滑油市场消费能力的提升，国外各大润滑油品牌也纷纷抢占中国，中国润滑油民族品牌发展任重道远。

　　交通领域是我国润滑油需求量最大的应用领域，需求量占比在50%左右。近年来随着汽车保有量的放缓及新能源汽车的快速渗透，交通用油需求量占比下滑，而工业用油在工程机械等领域的带动性，需求量占比有所增长。2021年我国交通用油需求量为359.19万吨，需求占比同比下滑1.71个百分点至49.86%，工业用油需求量为258.25万吨，需求占比同比增长1.87个百分点至35.85%。

　　润滑油具有工业消耗品的属性，需要定期补充、加注或更换，其需求量与我国工业制造业的发展息息相关。2000年我国工业增加值为40033.59亿元，2017年已经达到279997亿元，工业制造业的发展促使我国润滑油需求量持续增长。据不完全统计，截至2017年12月，中国润滑油市场需求量为530万吨(不含白油、橡胶油、防冻液等)，同比增长1.9%。从近几年市场需求量看，中国润滑业已进入平稳发展期，稳增长的动能和潜力正在积聚，未来润滑油产业结构和发展质量必将得到进一步的优化提升。经过多年的高速增长，中国经济已成为全球第二大经济体和全球经济增长的引擎。随着我国经济的快速发展、工业化进程的不断加快以及汽车保有量的持续增长，我国已经成为全球最大的润滑油消费国和生产国，年度需求量占全球润滑油总需求量的比例已从2002年的10.15%上升到2017年的22.6%。

　　从整个行业品牌格局看，在品质升级的大浪淘沙中，越来越多的中小品牌的日子越发艰难。LubTop2017中国润滑油十大品牌线年阿里系机油电商成交量前21名的品牌，其机油成交量之和占全网成交量的70.65%。从这部分数据看，以长城、昆仑、壳牌、美孚、嘉实多等为首的规模以上行业品牌进一步扩大市场占有率，占据行业的制高点和主流位置，整个润滑油市场的品牌集中度也将越来越高，中国润滑业竞争正逐步迈向品牌竞争阶段。

　　在过去几年，润滑油客户的特点发生了变化：人们越来越注重产品的舒适体验，而非价格、品牌这些既往的硬性标准。对于一些年轻用户，舒适产品背后更是对应了一种随性、自由的生活态度。如今，消费者群体的变化让很多传统企业、行业从业人士不得不重新思考自己的产品定位和营销策略。告别价格战，告别单纯单一的以产品性能为衡量标准，应该会成为很多传统企业变革的方向。

　　从市场竞争格局来看，我国的润滑油市场由大企业主导，小企业在细分领域占据一定优势。目前国内的润滑油企业分成三大阵营：一是以中国石化中国石油为代表的国有企业，主要占据OEM、规模客户以及部分中高端消费市场;二是以壳牌、美孚为代表的外资和合资企业，主要占据车用油及部分中高端市场。三是以龙蟠科技、康普顿等为代表的民营企业，在中端及部分细分市场占据一定份额。

　　我国润滑油市场形成了国企、民企、外资三方共同参与竞争的格局，以中石油、中石化旗下的昆仑、长城润滑油凭借母公司基础油优势、渠道优势主要占据OEM、规模客户以及部分中高端消费市场，以龙蟠科技为代表的民营企业在部分细分产品占据一定份额，以嘉实多、壳牌、美孚为代表的外资企业主要占据车用油及部分中高端市场。

　　润滑业目前呈现的三足鼎立形势和技术不断更新的形式，使整个润滑业呈现一种良性竞争的趋势，我国大约有3000多家润滑油生产商，很多小厂商产能不大，客户稳定性差，在整体市场稳步发展的阶段，拥有一定品牌效应和销售渠道的厂商，有望进一步抢占市场和整合市场。

　　随着我国汽车保有量增速放缓，新能源汽车加速渗透，换油周期延长，预计润滑业需求增速将放缓，且消费结构会有一定的调整。新能源汽车替代传统燃油汽车是车用润滑油领域需要重点关注的变化趋势，新能源汽车的变速箱、连接件、减震器、冷却系统和制动系统等需要润滑油，开发适用于新能源汽车领域的产品将成为车用润滑油领域产品结构变动的重大转变。

　　想要了解更多行业发展前景，请查阅中研普华研究报告《2022-2027年中国润滑业供需趋势及投资风险研究报告》。